VPBankS lên kế hoạch phát hành 4.000 tỷ đồng trái phiếu và IPO 375 triệu cổ phiếu

CTCP Chứng khoán VPBank (VPBankS) vừa thông qua phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ tối đa 4.000 tỷ đồng.

Theo kế hoạch, công ty dự kiến chào bán 40.000 trái phiếu mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu, loại không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, không có tài sản bảo đảm và xác lập nghĩa vụ trả nợ trực tiếp.

VPBankS lên kế hoạch phát hành 4.000 tỷ đồng trái phiếu và IPO 375 triệu cổ phiếu.

Việc phát hành sẽ chia tối đa thành 5 đợt trong quý III-IV/2025, mỗi đợt có khối lượng tối thiểu 500 tỷ đồng, thời gian phân phối không quá 30 ngày. Trái phiếu có kỳ hạn 12 tháng, lãi suất cố định tối đa 8%/năm.

Nguồn vốn huy động nhằm thanh toán gốc và lãi các khoản vay đáo hạn từ tháng 10/2025 đến 6/2026, chủ yếu tại TPBank (1.365 tỷ đồng), Techcombank (1.300 tỷ đồng), VietinBank (1.170 tỷ đồng), Vinaconex (700 tỷ đồng)…

Đáng chú ý, tại ngày 30/6/2025, VPBankS chưa phát sinh dư nợ trái phiếu nhưng nợ vay ngắn hạn tăng mạnh từ 9.135 tỷ đồng đầu năm lên 32.202 tỷ đồng, tương đương gấp 3,5 lần.

Trong đó, công ty vay nhiều từ SMBC (3.891 tỷ đồng), BIDV (2.205 tỷ đồng), VIB (2.975 tỷ đồng), Techcombank (1.500 tỷ đồng) và vay cá nhân hơn 10.230 tỷ đồng. Tỷ lệ nợ vay trên tổng tài sản tăng từ 34% lên 63%.

Song song với kênh trái phiếu, VPBankS dự kiến IPO tối đa 25% lượng cổ phiếu lưu hành, tương đương 375 triệu cổ phiếu, trong giai đoạn quý III/2025 - quý II/2026. Vốn điều lệ sau phát hành dự kiến tăng từ 15.000 tỷ đồng lên tối đa 18.750 tỷ đồng, đưa công ty vào top 3 ngành chứng khoán.

Trong một diễn biến khác, VPBank đã quyết định chuyển nhượng 18,45 triệu cổ phần, tương đương 9,71% vốn điều lệ tại Công ty CP Bảo hiểm OPES cho VPBankS. Sau giao dịch, tỉ lệ sở hữu của VPBank tại OPES giảm còn 89,71%.

OPES hiện có vốn điều lệ 1.900 tỷ đồng, ghi nhận doanh thu phí bảo hiểm nửa đầu năm 2025 đạt 2.191 tỷ đồng, tăng 113% so với cùng kỳ.

Nguyễn Hồng Nhung