Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế sáng 3/7

Diễn biến thị trường tài chính - tiền tệ quốc tế

Thị trường ngoại hối

Đồng USD tiếp tục hướng đến tuần giảm mạnh nhất trong gần ba tháng vào phiên giao dịch thứ Sáu, sau khi báo cáo việc làm tháng 6 của Mỹ cho thấy thị trường lao động suy yếu, khiến giới đầu tư lùi kỳ vọng về thời điểm Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tiếp tục nâng lãi suất, qua đó tạo động lực giúp đồng yên bớt chịu áp lực.

Đà suy yếu của bạc xanh kéo dài trong phiên giao dịch đầu giờ châu Á. Euro dao động quanh mức đỉnh hai tuần tại 1,1442 USD, trong khi bảng Anh đứng vững ở mức 1,3361 USD và hướng tới mức tăng 1,2% trong tuần - mạnh nhất trong gần ba tháng.

Đô la Úc - đồng tiền nhạy cảm với khẩu vị rủi ro - giao dịch ở mức 0,6935 USD, trên đà chấm dứt chuỗi bốn tuần giảm liên tiếp. Trong khi đó, đô la New Zealand tăng lên 0,5702 USD và đã tăng 1,2% tính từ đầu tuần.

Chỉ số USD Index, đo sức mạnh đồng bạc xanh so với rổ tiền tệ gồm đồng euro và đồng yên, giảm thêm 0,2% xuống còn 100,77 điểm sau khi mất 0,5% trong phiên trước. Tính chung cả tuần, chỉ số này đã giảm 0,58% – mức giảm mạnh nhất kể từ đầu tháng 4.

Số liệu cho thấy tăng trưởng việc làm tại Mỹ chậm lại đáng kể trong tháng 6 khi bảng lương phi nông nghiệp chỉ tăng 57.000 việc làm, thấp hơn nhiều so với dự báo tăng 110.000 việc làm. Đồng thời, tỷ lệ tham gia lực lượng lao động giảm xuống còn 61,5% – mức thấp nhất trong hơn 5 năm.

Diễn biến này khiến các nhà giao dịch cắt giảm kỳ vọng Fed sẽ sớm tăng lãi suất. Theo công cụ CME FedWatch, thị trường hiện định giá 52% khả năng Fed nâng lãi suất tại cuộc họp tháng 9, giảm từ mức 64% trong phiên trước.

Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ cũng lùi khỏi các mức đỉnh trước đó. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm – loại nhạy cảm với kỳ vọng chính sách tiền tệ – giảm 4 điểm cơ bản, chấm dứt chuỗi ba phiên tăng liên tiếp.

Ông Sim Moh Siong, chiến lược gia ngoại hối tại OCBC, nhận định: "Ở góc độ biên, báo cáo việc làm mang tính ôn hòa hơn đối với chính sách tiền tệ, giúp giảm bớt lo ngại về nguy cơ thị trường lao động quá nóng và nhu cầu phải tiếp tục thắt chặt mạnh tay".

Tuy nhiên, ông cho rằng triển vọng tổng thể của đồng USD vẫn tích cực, đặc biệt khi so với các đồng tiền có lợi suất thấp, miễn là kỳ vọng Fed tiếp tục thắt chặt chính sách chưa bị đảo ngược.

Đồng yên Nhật gần nhất giao dịch ở mức 161,01 sau khi tăng gần 1% trong phiên trước, qua đó rời khỏi các mức đáy thấp nhất trong nhiều thập kỷ nhờ đồng USD suy yếu.

Tuy nhiên, giới đầu tư vẫn duy trì cảnh giác cao độ trước khả năng chính quyền Nhật Bản can thiệp thị trường. Các quan chức nước này đã từ bỏ cách tiếp cận thường thấy là phát tín hiệu cảnh báo từ sớm, thay vào đó chuyển sang chiến lược can thiệp có mục tiêu nhằm gây sức ép lên các nhà đầu cơ và làm gia tăng chi phí của các vị thế bán đồng yên.

Phát biểu hôm thứ Năm, ông Toshihiro Nagahama – thành viên hội đồng cố vấn của Chính phủ Nhật Bản và là cố vấn kinh tế của Thủ tướng có quan điểm ôn hòa Sanae Takaichi – cho rằng Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BOJ) nên tiếp tục nâng lãi suất với tốc độ vừa phải nhằm điều chỉnh tình trạng đồng yên mất giá quá mức.

Ông Tony Sycamore, chuyên gia phân tích tại IG, cho rằng câu hỏi lớn hiện nay là diễn biến tiếp theo của tỷ giá USD/JPY.

Ông nhận định mốc 162,83 có thể là đỉnh ngắn hạn của cặp tỷ giá này, đồng thời lưu ý rằng liệu đây có trở thành đỉnh trung hạn hay không sẽ phụ thuộc chủ yếu vào các số liệu kinh tế sắp công bố của Mỹ và, ở một mức độ nhất định, là diễn biến trên thị trường trái phiếu chính phủ Nhật Bản.

Thị trường chứng khoán

Chỉ số chứng khoán Nikkei của Nhật Bản biến động mạnh vào thứ Sáu,hướng tới mức giảm trong tuần khi các nhà đầu tư cân nhắc giữa những lo ngại về định giá công nghệ và các tín hiệu kinh tế tích cực.

Chỉ số Nikkei 225 tăng 0,74% lên 69.243,68 điểm sau khi giảm tới 1,6% vào đầu phiên. Chỉ số này dự kiến sẽ giảm 0,17% trong tuần. Chỉ số Topix tăng 0,91% lên 4.051,48 điểm.

Chỉ số Nasdaq thiên về công nghệ đã giảm điểm đêm qua tại Mỹ sau khi báo cáo việc làm cho thấy kết quả giảm thấp hơn dự kiến với mức tăng 57.000 việc làm. Dữ liệu này đã khiến các nhà giao dịch giảm bớt kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tăng lãi suất trong ngắn hạn.

Tâm lý thị trường nói chung vẫn ổn định, được củng cố bởi dữ liệu cho thấy hoạt động dịch vụ tại Nhật Bản đang được cải thiện. Chỉ số PMI của Nhật Bản tháng 6 được công bố vào đầu ngày tăng lên 52,2 từ mức 50,0 trong tháng 5.

Theo Maki Sawada, chiến lược gia về cổ phiếu tại Nomura Securities, việc đồng yên mạnh lên và giá dầu giảm đã góp phần thúc đẩy sự dịch chuyển vốn khỏi cổ phiếu công nghệ và các ngành mang tính chu kỳ và liên quan đến hàng tiêu dùng.

Ông Sawada cho biết: "Một số lĩnh vực liên quan đến chất bán dẫn và trí tuệ nhân tạo vẫn đang yếu. Nếu đà giảm của các cổ phiếu giá trị cao này bắt đầu thu hẹp, chỉ số Nikkei có thể sẽ ổn định trở lại".

Chỉ số Nikkei có 190 mã tăng giá so với 34 mã giảm giá và 1 mã giao dịch ở mức không đổi.

Các cổ phiếu tăng giá mạnh nhất trong chỉ số là Kioxia Holdings, tăng 7,25%, tiếp theo là Rohm, tăng 6,97%, và Sumitomo Chemical, tăng 6,57%.

Những cổ phiếu giảm mạnh nhất là Ibiden, giảm 4,06%, tiếp theo là Resonac, giảm 3,66%, và SoftBank Group, giảm 3,2%.

Thị trường vàng

Trong phiên giao dịch sáng thứ Sáu tại thị trường châu Á, giá vàng tăng 1% lên 4.179 USD/oz, ghi nhận tuần tăng giá đầu tiên sau 5 tuần trong bối cảnh các nhà đầu tư giảm bớt kỳ vọng về việc Cục Dự trữ liên bang Mỹ sẽ tăng lãi suất sau khi dữ liệu việc làm phi nông nghiệp trong tháng 6/2026 của Mỹ được công bố thấp hơn dự kiến. Bên cạnh đó, Hội đồng Vàng thế giới cho biết các ngân hàng trung ương đã quay trở lại mua vàng từ tháng 5, với khoảng 41 tấn dự trữ vàng tăng thêm cũng góp phần hỗ trợ cho đà tăng giá của vàng nêu trên.