Phó Đức Nam (Mr Pips) đã xuất cảnh sang Thổ Nhĩ Kỳ để gặp người đàn ông tên Uran nhằm học hỏi cách xây dựng, tổ chức mô hình lừa đảo, sau đó về áp dụng tại thị trường Việt Nam.
Cơ quan điều tra kết luận, bị can Phó Đức Nam (Mr Pips) đã phạm tội lừa đảo chiếm đoạt tài sản với vai trò chủ mưu cầm đầu, chịu trách nhiệm với toàn bộ 738 vụ, tổng số 1.301 tỷ đồng.