Danh mục cổ phiếu cần quan tâm hôm nay 29/9

Danh mục cổ phiếu cần quan tâm hôm nay 29/9 gồm: DPM và NLG. Ảnh: Văn Giáp/BNEWS/TTXVN

Công ty Chứng khoán SSI nâng khuyến nghị cổ phiếu DPM của Tổng Công ty Phân bón và Hóa chất dầu khí (DPM) lên khả qua, với tổng mức sinh lời là 38% (bao gồm tỷ suất cổ tức 11%).

Theo SSI, hệ số mục tiêu và ước tính lợi nhuận năm 2024 cao hơn, SSI áp dụng phương pháp SoTP để đưa ra mức giá mục tiêu mới cho DPM là 46.700 đồng từ 34.700 đồng.

Quan điểm ngắn hạn với DPM là dù lợi nhuận của DPM đang phục hồi từ mức đáy, lợi nhuận ròng nửa cuối năm 2023 vẫn có thể giảm 67% so với cùng kỳ, do đó gây áp lực lên giá cổ phiếu trong ngắn hạn. SSI ước tính lợi nhuận có thể chỉ quay trở lại xu hướng tăng trưởng dương từ năm 2024.

Quan điểm 3 năm, nhà máy urê của DPM đang hoạt động với công suất 85-100% nên lợi nhuận dài hạn chủ yếu bỉ ảnh hưởng bởi xu hướng giá ure.

Với lợi nhuận đạt được trong quý 2/2023 và sự phục hồi của giá urê, SSI điều chỉnh ước tính lợi nhuận ròng giai đoạn 2023-2024 lần lượt là 1,08 nghìn tỷ đồng (giảm 81% so với cùng kỳ, từ 1,18 nghìn tỷ đồng) và 2,06 nghìn tỷ đồng (tăng 91% so với cùng kỳ, từ 1,27 nghìn tỷ đồng).

Mức tăng trưởng lợi nhuận đáng kể trong năm 2024 nhờ giá urê tăng (tăng 16% so với cùng kỳ), sản lượng tiêu thụ urê (tăng 3% so với cùng kỳ) và NPK (tăng 25% so với cùng kỳ) tăng do không phải tiến hành bảo dưỡng và sửa chữa. Biên lợi nhuận phân bón thương mại cải thiện rõ rệt trong bối cảnh giá phục hồi.

Công ty Chứng khoán Phú Hưng (PHS) khuyến nghị giao dịch với mã NLG của Công ty Đầu tư Nam Long.

PHS sử dụng phương pháp NAV để xác định giá trị thực cổ phiếu NLG, giá trị hợp lý cho mỗi cổ phiếu là 40.900 đồng/cổ phiếu. Mức giá hợp lý này cao hơn 24% so với mức giá giao dịch chốt ngày 26/9/2023.

Điểm nhấn đầu tư mà PHS đưa ra, NLG là một trong những công ty bất động sản niêm yết sở hữu quỹ đất lớn nhất với hơn 680 ha tại Tp. Hồ Chí Minh, Đồng Nai, Long An và Hải Phòng. Hiện nay, NLG tập trung phát triển các dự án nhà ở phân khúc “vừa túi tiền” nhằm đáp ứng nhu cầu nhà ở thật của thị trường bất động sản.

Bên cạnh đó, nhờ vào cơ cấu vốn an toàn cùng với sự hỗ trợ tài chính từ đối tác Nhật Bản, NLG có thể tiếp tục triển khai các dự án đầu tư mới để duy trì đà tăng trưởng trong tương lai. Tính đến nửa đầu năm 2023, tỷ lệ nợ vay/vốn chủ sở hữu của NLG là 39%, là một trong những doanh nghiệp có tỷ lệ đòn bẩy tài chính thấp nhất ngành bất động sản.

Dự án Mizuki Park (26,4 ha) tại huyện Bình Chánh, dự án Akari City (8,4 ha) tại quận Bình Tân, dự án Waterpoint (355 ha) tại tỉnh Long An, dự án Izumi (170 ha) tại Đồng Nai và dự án Cần Thơ 43 ha được kỳ vọng sẽ đem lại lợi nhuận đáng kể cho NLG trong thời gian sắp tới./.

P. Anh/BNEWS/TTXVN